Самый безопасный вариант — номинированные в долларах и евро государственные облигации России: вероятность, что страна не заплатит по своим долгам, минимальна. Но есть и ещё варианты.
Еврооблигации — облигации, номинированные в иностранной валюте. Их могут выпускать государства и компании. Доход по облигациям формируется из купонного дохода и роста рыночной стоимости бумаги.
На Московской бирже сейчас торгуется несколько государственных еврооблигаций. Купить относительно недорого можно только одну: c кодом RUS-28 и погашением в 2028 году. Ее номинальная стоимость — $1 тыс. Размер фиксированного купона, который выплачивается 2 раза в год, — $63,75. Сейчас бумага торгуется за 162% от номинала, то есть приобрести ее можно за $1,62 тыс. Если купить сейчас, годовая купонная доходность в долларах составит 7,8% (соотношение выплат по купонам к текущей стоимости облигации).
Также на МосБирже есть еврооблигации нескольких десятков российских компаний. Некоторые из них можно купить по цене, близкой к номиналу, — это значит, что при вложении в них нельзя потерять много денег. Но есть риск дефолта компании, поэтому выбирать эмитентов стоит внимательно, например считать мультипликаторы и обращать внимание на долговую нагрузку.
На изменении рыночной стоимости облигации можно и заработать, и потерять. Она зависит от нескольких факторов. Например, при росте ключевой ставки ЦБ или угрозах санкций облигации дешевеют, особенно государственные. Так было весной 2018 года.
В одном законопроекте американские сенаторы предлагали запретить инвесторам работу с российским госдолгом, а российским госбанкам — проводить долларовые операции через корреспондентские счета в американских банках. В теории у банков РФ мог возникнуть дефицит наличных долларов. Это ударило бы по валютным вкладчикам.
Вы можете купить на Московской бирже ETF, доходность которого зависит от иностранных активов. Сейчас торгуется 15 ETF, расчеты в валюте осуществляют 11 из них: фонды, вкладывающие в акции США, Японии, Австралии, Китая, индекс РТС, еврооблигации российских эмитентов, золото или американский IT-рынок. Также частные инвесторы могут инвестировать в ETF краткосрочных казначейских облигаций США, которые относятся к максимально надежным инструментам ETF.
Доходность валютных ПИФов обычно ниже по сравнению с рублевыми. При этом вложения в долларах и евро менее рискованны. У Сбербанка есть сервис, который поможет выбрать подходящий ПИФ.
Есть 2 варианта инвестирования:
Достаточно соответствовать хотя бы одному требованию:
Полный список критериев — в указании Банка России.
Валютные вклады не облагаются налогами, если ставки по ним меньше 9% годовых.
Налог на доход от вложений в ценные бумаги на Московской бирже — 13%. При этом при операциях с валютой действует валютная переоценка: налоги исчисляются с учетом изменения курсов. Если к моменту продажи доллар или евро подорожают, придется заплатить больше налогов, потому что налогооблагаемая база в рублях увеличится. Есть исключение: c 2019 года отменена переоценка для еврооблигаций Минфина. А еще можно открыть индивидуальный инвестиционный счет (ИИС) — он дает право получить налоговый вычет до 52 тыс. рублей в год.
Налог на доход 13% от инвестирования в ПИФы нужно будет заплатить, если пай был у вас менее 3 лет. Максимальный налоговый вычет — 390 тыс. рублей в год.
Вам понравилась статья?
В избранное
Россия, Москва, 117997, ул. Вавилова, 19
© 1997—2024 ПАО Сбербанк
Генеральная лицензия на осуществление банковских операций от 11 августа 2015 года. Регистрационный номер — 1481.
www.sberbank.ru