С ПИФ спокойно: инвестируем без нервов

Когда слышишь слово «инвестор», на ум обычно приходит образ многоопытного и успешного финансиста, которому доступно некое тайное знание. На самом деле не обязательно профессионально разбираться в ценных бумагах и иметь большую сумму денег, чтобы начать инвестировать. Существуют инструменты с доверительным управлением — они как раз подойдут тем, кто хочет, чтобы деньги работали, но боится, что недостаток знаний и опыта не даст принимать верные решения. Сегодня рассказываем о паевых инвестиционных фондах — ПИФах.

Что такое ПИФ

ПИФ — довольно простой для начинающего инвестора инструмент. Это такая общая корзина, в которую вкладчики вносят разные суммы и за них получают доли в фонде — паи. На собранные средства управляющая компания покупает акции, облигации, недвижимость и прочие активы. Причём делает это на основе доверительного управления, иными словами — самостоятельно принимая решение о покупке или продаже актива в рамках инвестиционной стратегии фонда. Пайщик никак не влияет на управление фондом. Эта форма взаимоотношений с пайщиком прописывается в Договоре доверительного управления.

За управление фондом управляющая компания берёт с инвестора комиссию. Рост стоимости активов фонда происходит за счёт увеличения цены самих активов (ценные бумаги, недвижимость) и выплат купонов, дивидендов. Стоимость активов напрямую влияет на цену пая и соответственно на потенциальный доход клиента. Промежуточная выплата дохода осуществляется только по отдельным фондам, предусматривающим такую выплату.

Пайщик может в любой момент продать свои паи и получить прибыль, если продаст их дороже, чем купил.

В чём плюсы доверительного управления в ПИФ

• Низкий порог входа — от 100 рублей. Можно приобрести как пай целиком, так и его часть за небольшую сумму.
• Инвестиционным портфелем ПИФа управляет не один человек, а группа специалистов. Это увеличивает шансы получить доход по сравнению с самостоятельным инвестированием. Решения о том, куда вложить средства фонда, принимает профессиональный управляющий, помогает ему в этом команда аналитиков. В зависимости от ситуации на рынке покупаются активы с хорошим потенциалом роста, а «отработанные» — продаются. Задача управляющего — увеличивать стоимость имущества фонда и взращивать доход пайщиков.
• Пайщикам для получения прибыли не нужно прилагать особых усилий: самому разбираться во всех премудростях работы фондового рынка и тратить время на выбор ценных бумаг, реинвестирование и т. д.
• Защита законодательства. Деятельность ПИФов находится под строгим контролем Банка России.

Кстати, принцип доверительного управления работает не только в случае с ПИФ, но и в различных банковских продуктах с ценными бумагами.

Как сделать выбор

Выбирая ПИФ, учтите следующие важные факторы.

• Cрок присутствия на рынке. Чем дольше работает ПИФ, тем он надёжнее. У более давнего фонда длинная история отчётности, так что вы сможете изучить её и получить представление о том, насколько эффективна его команда.
• Чистые активы. Эта цифра скажет вам, какое количество денег пайщики решили доверить ПИФу. Отчётность ПИФа о составе активов должна публиковаться на сайте управляющей компании. А ещё в больших фондах притоки и оттоки от инвесторов практически не влияют на доходность фонда.
• Комиссия. Узнайте, сколько будет стоить управление фондом, чтобы иметь полное представление о дополнительных расходах.

Какие бывают ПИФы

Паевые инвестиционные фонды можно разделить и по направлениям деятельности и инвестиционным инструментам: акции, облигации, драгметаллы, недвижимость, смешанные инвестиции, прямые инвестиции и т. д.

Выводы

Итак, подведём итоги.

• ПИФ — разумный выбор для тех, кто не готов тратить много времени на инвестирование, хочет снизить риски и добиться большей отдачи от вложений.
• ПИФ — одно из лучших средств инвестирования для новичка. Вложенные средства попадают в профессиональные руки под доверительное управление.
• Решив вложить средства в ПИФ, не кидайтесь в омут с головой. Внимательно изучите рынок и выберите наиболее подходящий вариант, а лучше разделите свои вложения между несколькими фондами.