Абсолютное большинство россиян хранят свои накопления и сбережения в рублях. Но немало и тех, кто часть средств держит в иностранной валюте. Рассказываем о плюсах и минусах сбережений в твёрдых и мягких валютах в нынешних экономических условиях.
Согласно данным Банка России об активах домохозяйств, россияне до сих пор хранят в иностранных валютах не менее четверти своих сбережений. А сумма таких сбережений в пересчёте на рубли превышает 20 трлн.
Из тех, кто имеет наличные сбережения, по данным недавнего опроса ВЦИОМ, 68% предпочитают рубли, 6% — доллары, 4% — евро, ещё 4% — другие иностранные валюты, среди которых лидирует китайский юань.
Что такое твёрдые и мягкие валюты
Твёрдость и мягкость национальной валюты зависит от экономической устойчивости и развитости государства, уровня ВВП, политической стабильности, а также правил валютного регулирования в конкретных странах.
Валюты стали называть твёрдыми ещё в эпоху золотого стандарта, впервые появившегося в конце ХVIII века в Великобритании. Тогда твёрдой считалась валюта, которую можно было обменять на драгоценный металл, то есть на слитки золота. Такая валюта была «твёрдой, как золото».
В современном мире главные признаки твёрдой валюты таковы:
- экономическая мощь государства, в котором она является национальной денежной единицей;
- стабильность и предсказуемость курса;
- востребованность этой валюты в своей стране и в других странах мира;
- возможность обменивать её в разных государствах без ограничений и по рыночному курсу (свободная конвертация).
- Ещё один важный признак твёрдой валюты — её высокая доля в международных торговых расчётах государств.
Основные твёрдые валюты мировой экономики — доллар США, евро, британский фунт стерлингов, японская иена, швейцарский франк. К твёрдым валютам также относятся канадский и австралийский доллар.
Юань, одну из самых популярных у россиян иностранных валют, можно условно назвать полутвёрдой или полумягкой. Её курс относительно предсказуем, она входит в топ-5 валют международных расчётов. Но есть некоторые внешние и внутренние ограничения на обмен. В Китае, в частности, не совсем рыночный механизм установления курса юаня, а официальные курсы для внутренней и внешней торговли различаются. К полутвёрдым можно отнести и дирхам Объединённых Арабских Эмиратов.
Мягкие валюты обладают следующими признаками:
- нестабильный или непредсказуемый валютный курс;
- не используются или мало используются в торговых расчётах третьими странами;
- есть ограничения на обмен внутри своей страны или за её пределами.
Примеры мягких валют — индийская рупия, турецкая лира, валюты стран СНГ, Африки и Латинской Америки. Рубль обладает только рядом признаков мягкой валюты из-за внутренних и внешних валютных ограничений и нестабильности курса.
В обычной экономической ситуации выгодными валютами сбережений для граждан любой страны являются национальная валюта и главные твёрдые валюты — в основном это доллар и евро. Но есть важные нюансы, дающие преимущества мягким валютам.
Плюсы и минусы сбережений в твёрдых валютах
Плюсы
▸ Высокий курс относительно рубля. В случае потребности в рублях всегда есть возможность обменять доллары и евро на рубли по достаточно выгодному курсу. Сбережения в долларах и евро меньше подвержены обесцениванию из-за инфляции за счёт высокой стоимости к рублю.
▸ Востребованность, свободная конвертируемость за границей. В любой поездке практически в любую страну мира россияне могут обменять доллары и евро на местную валюту по рыночному курсу. При этом многие национальные валюты дешевле доллара и евро, а значит, обмен будет выгодным.
▸ Надёжность сбережений. Предсказуемость и стабильность курса доллара и евро позволяет хранить наличные сбережения в этих валютах достаточно длительный срок, не опасаясь, что они вдруг резко подешевеют.
Минусы
▸ Ограничения по вкладам в долларах и евро. С вкладов в долларах и евро нельзя снять сумму, превышающую в эквиваленте 10 тысяч долларов США. Российские банки практически не открывают новые вклады в этих валютах, а доллары и евро с действующих вкладов предлагают переводить по специальному курсу на вклады в рублях или юанях.
▸ Низкая или нулевая доходность вкладов. Ставки по вкладам в долларах и евро в России были околонулевыми даже до введения взаимных валютных ограничений весной 2022 года. Депозиты в долларах и евро не приносят доходности.
▸ По сути, хранить сбережения в долларах и евро в России сейчас можно без возможности получать процентный доход.
Плюсы и минусы сбережений в мягких валютах
Плюсы
▸ Отсутствие внутренних валютных ограничений. Хранить деньги в юанях, рупиях, дирхамах ОАЭ или турецких лирах можно в любых количествах, обменивать на рубли и переводить в другие страны без ограничений. Многие российские банки уже предлагают открыть депозиты в юанях, есть возможность открыть валютный счёт в дирхамах.
▸ Удобство в поездках в соответствующие страны. Если вы собрались в Турцию или Китай, можно запастись наличными лирами или юанями прямо в России, а не менять на них доллары или евро в этих странах.
▸ Возможность получать процентный доход. Если вы положите деньги на юаневый депозит в один из российских банков, которые предлагают такие продукты, сможете получать пусть и небольшой, но гарантированный доход. Ставки по юаневым депозитам в России осенью 2023 года варьировали от 1,5% до 3% годовых.
Минусы
▸ Высокий риск колебаний валютных курсов и девальвации. Котировки мягких валют подвержены значительным колебаниям. В частности, турецкая лира — одна из самых стремительно дешевеющих валют в мире в последние 10 лет. Даже юань подвержен достаточно серьёзным колебаниям курса к доллару и евро в обе стороны.
▸ Ограниченная конвертируемость. Большинство мягких валют можно использовать в поездках только в те страны, где эти валюты являются национальными. В других государствах всё равно придётся менять на местную валюту доллары и евро.
Выводы
- Главное преимущество сбережений в твёрдых валютах — стабильный курс и возможность конвертировать их в любую другую валюту в любой стране мира.
- Главное преимущество сбережений в мягких валютах — отсутствие ограничений на операции с этими валютами в России и переводы в другие страны. Эти валюты также удобно использовать при поездках в дружественные страны, где одна из таких валют является национальной.
Бесплатный онлайн-курс от СберСовы
Как устроена финансовая система
45 мин • 3 урока
