Обзор ETF и других инструментов для инвестиций в металлы

Инвестиции в драгоценные металлы — один из способов диверсифицировать портфель и попытаться снизить риски в период экономической нестабильности. Сегодня не нужно покупать тяжёлые слитки или строить сейфы: золото, серебро и платина доступны в пару кликов благодаря современным инструментам, таким как ETF и ПИФ — паевые инвестиционные фонды на драгоценные металлы.

ETF и ПИФ — это два разных типа инвестиционных инструментов, которые позволяют инвестировать в разнообразные активы, такие как акции, облигации, недвижимость,металлы и другие.

Но как выбрать лучший вариант и не запутаться в тонкостях? В материале СберСовы рассказываем, зачем инвестировать в металлы, какие есть инструменты и как выбрать тот, что подойдёт именно вам.

Драгоценные металлы в условиях инфляции: какие активы надёжнее всего

Зачем инвесторы вкладываются в металлы

Золото и другие драгметаллы — это возможный вариант сберечь капитал, когда наступают неспокойные времена: инфляция съедает львиную часть доходов, стоимость акций обваливается, а накопления стремительно обесцениваются.

Когда глобальная экономика нестабильна, с помощью металлов можно попытаться сохранить часть капитала. Можно вспомнить, как золото подорожало практически вдвое в период мощного кризиса 2008 года — инвесторы, которые успели вложиться в него заранее, чувствовали себя более комфортно и обошлись меньшими потерями.

Однако помните, что доходность инвестиций в прошлом не может гарантировать доход в будущем — риск потерять капитал сохраняется в любом случае.

Какие металлы доступны для инвесторов в России

Рассмотрим основные ценные металлы, которые могут приобрести российские инвесторы.

Золото

Драгоценный металл с многовековой историей остаётся привлекательным для инвестиций по сегодняшний день.

Рынок золота охватывает большинство стран на планете, поэтому купить и продать этот металл можно практически в любой точке мира.

Золотые активы, к тому же, меньше подвержены скачкам цен, чем другие драгметаллы. На них слабо влияют изменения спроса в промышленности или развитие технологий, в отличие, например, от платины.

Часть резервов развитых стран хранится именно в золоте, что положительно влияет на спрос.

В качестве основного минуса этого благородного металла считается его стоимость — на конец 2024 года цена за 1 грамм доходит до 9000₽. Но есть вариант купить его дешевле — об этом расскажем позже.

Несмотря на все преимущества золота, не стоит вкладывать в него все деньги. Как и в любых инвестициях, лучше диверсифицировать портфель и добавлять в него другие металлы.

Помните, что риск в инвестировании сохраняется всегда, вне зависимости от выбранных активов.

Серебро

Не так популярно и ценно, как золото, однако имеет свои положительные стороны.

1. Во-первых, оно дешевле: 1 грамм серебра в конце 2024 года можно купить, в среднем, за 100₽.
2. Во-вторых, серебро применяется во многих отраслях. Например, его используют при производстве фотопреобразователей, которые преобразуют солнечный свет в энергию. Оно незаменимо при производстве чипов, аккумуляторов, электроники, активно используется в химической отрасли, в частности, при создании текстиля и пластмассы.

То есть серебро востребовано в промышленности, и это уже является неплохой причиной включить его в инвестпортфель. Если отрасли, в которых его используют, будут развиваться, то и цена на серебро будет расти.

Однако тут поджидает и опасность: если найдут альтернативное сырьё, которое будет дешевле или качественнее, стоимость серебра в портфеле упадёт. Поэтому считать его полноценным щитом своего капитала нельзя. А вот диверсифицировать активы потенциально перспективным металлом вполне можно — если риски оправдаются, потерять небольшую часть средств не так страшно. Если же цена на серебро вырастет, доходность портфеля от этого только выиграет.

Не только украшения: в каких отраслях используются драгоценные металлы

Платина и палладий

Перспективные металлы, которые всё активнее применяют в самых разных сферах промышленности.

К примеру, из платины делают катализаторы для дизельных двигателей, на которые растёт спрос в связи с нарастающей популярностью гибридных машин. Применяют металл и в химической отрасли, например, при производстве удобрений, топлива и пластмассы.

Палладий, в свою очередь, используют в бензиновых двигателях для снижения концентрации вредных выбросов. Металл задействуют и в высокотехнологичных отраслях, таких как электроника и медицина. Например, из палладия изготавливают стоматологические коронки, пломбы и протезы, кардиостимуляторы, хирургические инструменты.

Цена на платину и палладий менее стабильна, чем стоимость золота и серебра. Однако, если металлы и дальше будут внедрять в передовые отрасли, они могут обеспечить дополнительную доходность инвестиционному портфелю.

Стоит помнить, что доход по инвестициям, вне зависимости от инструментов, гарантировать нельзя. Риски сохраняются даже при вложениях в традиционные консервативные активы.

Как можно вложиться в металлы

Инвестиции через ETF и ПИФы

Как формируется потенциальная доходность ETF: цена акции привязана к стоимости металла, но есть нюанс — фонд берёт комиссию за управление активами. Если цена драгметалла растёт, то и доходность пая становится больше. Справедливо и обратное: падение стоимости актива приводит к удешевлению пая.

Для инвесторов в России доступны золотые и серебряные ETF, а также фонды на платину и палладий.

Плюсы инвестиций через ETF:

• купить и продать активы можно за пару кликов;
• низкий порог входа: есть паи с ценой в несколько рублей;
• не надо думать о том, как хранить металлы.

Минусы:

• вы не владеете металлом напрямую;
• фонд берёт комиссию за управление активами;
• биржевые риски: на эмитента могут наложить санкции и вернуть деньги быстро не получится;
• стоимость актива может упасть — этот риск в инвестициях всегда сохраняется.

Великолепная четвёрка: развенчиваем мифы о драгметаллах

Обезличенные металлические счета (ОМС)

Аналог обычного счёта в банке, но хранятся на нём не деньги, а металлы. Баланс в этом случае отображается в граммах, а не рублях или другой валюте. По ОМС можно купить все перечисленные виды металла, а минимальная стоимость зависит от конкретного банка и текущей цены на актив.

Открыть счёт можно через онлайн-заявку на странице или в приложении банка, либо лично в отделении. После активации нужно пополнить баланс — это легко сделать с помощью перевода с обычной дебетовой карты. Далее выбираете нужный металл и количество, которое хотите приобрести, и завершаете покупку.

Важно, что вы не становитесь владельцем какого-то определённого слитка золота или серебра, а приобретаете долю в общем объёме. Хотя некоторые банки предлагают услугу по обмену доли на реальный слиток, за это предусмотрены дополнительные комиссии и плата за хранение актива.

Плюсы приобретения металлов через ОМС:

• открыть счёт, купить и продать активы можно за пару минут;
• транспортировку и хранение обеспечивает финансовая организация, в которой вы оформили счёт;
• если вы держали металл на счёте более трёх лет, то налог на прибыль при продаже актива платить не нужно.

Минусы:

• зависимость от финансовой организации, в которой открыт счёт — если она обанкротиться, вернуть деньги будет непросто;
• деньги на ОМС не застрахованы государством, в отличие от вклада;
• вы не владеете конкретным слитком, а имеете обезличенную долю.

Слитки и монеты

Подойдёт для тех, кто предпочитает более консервативный способ хранения капитала. Всё просто: приходите в банк, выбираете нужный металл либо монету. После оплаты банк выдаёт вам выбранный товар, а также документ, подтверждающий оплату — его обязательно нужно сохранить, иначе с последующей продажей могут возникнуть проблемы.

Плюсы покупки физических металлов:

• психологический комфорт — некоторым спокойнее, когда сбережения имеют воплощение в реальном мире, их можно подержать в руках;
• возможность дополнительно заработать на коллекционной ценности — например, если монета была выпущена маленьким тиражом. В этом случае её цена при продаже будет складываться из стоимости металла и дополнительной наценки за уникальность.

Минусы:

• металлы нужно правильно хранить, чтобы они не утратили ценность — даже маленькая царапина может существенно повлиять на стоимость;
• долгий процесс покупки и продажи, в сравнении с другими способами инвестиций;
• если планируете держать металлы дома, придётся задуматься о покупке сейфа или других способах обезопасить ценное имущество от кражи.

Как устроены фьючерсы и опционы и для чего они нужны

Фьючерсы и опционы

Инструмент для более продвинутых инвестиций, которые освоили более простые и понятные способы вложений.

Если кратко, то фьючерсы — это договор, который в будущем обязывает вас купить, а продавца продать определённый актив (например, металл) по цене, которая устанавливается заранее.

Опцион — это договор, который даёт возможность купить актив, а продавцу — продать, но не обязывает, как фьючерс.

Сделки с фьючерсами и опционами проводятся на бирже, так же как и ETF. Такие вложения относятся к спекулятивным, где инвесторы стремятся заработать на колебаниях цены в рамках относительно небольшого периода.

Чтобы совершать сделки с фьючерсами, нужно пройти специальный тест. А некоторые активы доступны только для квалифицированных инвесторов. Инструмент относится к сложным и высокорисковым активам, поэтому его не рекомендуют для новичков.

Как выбрать металлы для инвестиций новичку

Всё зависит от того, какие цели вы перед собой ставите и на какой срок планируете вкладывать деньги.

Из них около 50% отводится золоту, примерно 20% — серебру, а остаток распределяется между платиной и палладием. Такое соотношение является стандартом консервативных инвесторов, которое обеспечивает минимальные риски.

От такого портфеля не стоит ожидать высокой доходности, его задача — попробовать защитить ваш капитал в эпоху экономической нестабильности. Золото обычно растёт в кризис, а в период роста экономики может даже немного падать в цене.

Серебро, платина и палладий могут дорожать в условиях экономического роста за счёт развития отраслей, в которых они используются. Но гарантировать доход всё же нельзя — принимайте решения об инвестициях только на основании своих целей, планируемого срока вложений, бюджета и рисков, которые готовы на себя взять.

Почему деньги больше не привязаны к золоту

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Доход от инвестирования не гарантирован. Инвестиционная деятельность сопряжена с риском неполучения ожидаемого дохода и потери части или всей суммы инвестированных средств. Банк обращает внимание Инвесторов, являющихся физическими лицами, на то, что на денежные средства, переданные Банку в рамках данных Условий, не распространяется действие Федерального закона от 23.12.2003 № 177-ФЗ «О страховании вкладов в банках Российской Федерации».

Полная информация по ссылке