Итак, можно взять дело в свои руки и инвестировать самостоятельно. А можно прийти на всё готовое.
Жизнь стала такой быстрой, мы экономим время, как только можем: заказываем еду, а не стоим у плиты, ищем специалистов, которые смогут решить вопросы, в которых мы не разбираемся. Этот же принцип можно применить и в инвестициях: есть готовые решения, и если довериться профессионалам, можно найти время на что-то более интересное.
К готовым инвестиционным решениям относятся:
- Паевые инвестиционные фонды (ПИФ)
- Структурные продукты
- Доверительное управление (осуществляет профессиональная управляющая компания)
- ИИС с готовой инвестиционной стратегией
и другие.
Разберём самый популярный вариант среди инвесторов – ПИФ.
Что такое ПИФ
Паевой инвестиционный фонд (ПИФ) – это фонд, который объединяет деньги инвесторов, чтобы вложить их в разные финансовые инструменты: акции, облигации, недвижимость и другие.
Вы можете вложить деньги в фонд, купив часть пая, целый пай или несколько паёв, и потенциально заработать на росте стоимости своей доли.
ПИФ – форма коллективных инвестиций, при которых инвесторы являются собственниками долей в имуществе фонда (паёв).
Фондом управляет профессиональный участник рынка ценных бумаг –управляющая компания по доверительному управлению инвестиционными фондами.
Паи ПИФ можно приобрести как у самой управляющей компании, так и у её агентов (чаще всего это банки) или других инвесторов – например, через брокера на бирже. Когда вы захотите вернуть вложенные в фонд средства, вам нужно обратиться в УК напрямую или через агентов, чтобы вам погасили паи.
Если активы инвестируются удачно, то стоимость паёв растёт. Также по условиям некоторых ПИФ предусмотрена выплата дополнительного инвестдохода при его наличии.
Когда может пригодиться ПИФ
Многие активы (акции, облигации) – слишком дорогие для обычного человека. А чтобы собрать из них целый портфель, понадобится ещё больше денег. Но если купить долю в фонде, можно вложить небольшую сумму и получить часть всех активов фонда.
Фонды бывают разные:
- Смешанные – включают акции, облигации, валюту, кредиты, доли компаний
- Секторальные (отраслевые) – инвестируют только в один тип активов определённого сектора экономики (например, акции IT-компаний)
- Индексные – повторяют состав биржевого индекса (например, Индекса Мосбиржи)
Инвесторы выбирают фонд по своим предпочтениям: во что веришь – в то и вкладываешься.
Как работает ПИФ
Доходность у ПИФ потенциально может быть выше, чем по вкладам, но нет страхования средств ACB. За счёт диверсификации средств фонда одновременно в целый набор разных финансовых активов общий инвестиционный риск обычно ниже, чем у многих других финансовых инструментов.
Кроме того, все виды ПИФ дают возможность приобрести паи на ИИС и воспользоваться налоговым вычетом (при соблюдении условий его получения).
Какие есть комиссии
За свою работу управляющая компания берёт комиссии:
- за управление – фиксированная сумма или процент от стоимости активов фонда
- за успех – процент, который взимается с доходов фонда или при достижении определённого показателя доходности.
Иногда при продаже паёв к их расчётной стоимости применяются скидки, а при покупке – надбавки.
Все комиссии и вознаграждения заранее известны и прописаны в Правилах доверительного управления фондом. Уточняйте условия заранее!
Как мы говорили ранее, деятельность управляющих компаний строго контролируется Банком России. Они ежемесячно или раз в квартал публикуют отчётность по деятельности каждого управляемого фонда и его ключевым результатам. Это обеспечивает прозрачность работы фондов для инвесторов. Но, как любые инвестиции, вложения в ПИФ могут принести не только ожидаемый доход, но и убытки. Помните, что инвестиции не покрываются страховой суммой по вкладам, о которой мы говорили в курсе про банковские продукты.
Виды ПИФ
Паевые инвестиционные фонды бывают:
- открытые
- закрытые
- интервальные
- биржевые
Важно! Большинство фондов, торгуемых на бирже, доступно простому (неквалифицированному) инвестору. Наиболее рисковые – только для квалифицированных инвесторов.
Наличие статуса квалифицированного инвестора (КИ) открывает доступ к полному перечню финансовых инструментов, в том числе к самым сложным. Предполагается, что квалифицированные инвесторы в силу своего опыта, образования и наличия капитала, готовы инвестировать в более рисковые и более прибыльные инструменты.
Фонды, предназначенные для неквалифицированных инвесторов, могут включать в состав имущества ограниченный перечень активов, в основном финансовые инструменты, которые торгуются на рынке, и объекты недвижимости. Перед их покупкой неквалифицированному инвестору нужно пройти обязательное тестирование. Это требование Банка России.
Помните, что рыночная стоимость активов может как расти, так и падать, доход не гарантирован и возможны убытки.
Перед началом инвестирования обязательно ознакомьтесь с Ключевым информационным документом (КИД) о паевом инвестиционном фонде, Правилами доверительного управления и другой информацией об условиях инвестирования в инвестиционные паи.
В КИД указаны:
- Инвестиционная стратегия фонда
- Основные инвестиционные риски по активу
- Основные результаты инвестирования
- Комиссии, которые взимаются с инвестора
и иная важная информация.
Проверьте себя
Выберите верные утверждения:
Возможно несколько вариантов ответов.