Куда можно вложить деньги в конце года

Под конец года неизменно задаёшься вопросом – а что нам готовит грядущий год, к чему готовиться? А если есть свободные деньги, то куда их разместить с учётом ожиданий от приближающегося 2025 года – и, возможно, даже заглядывая в 2026 и 2027 годы? Опираясь на прогнозы ЦБ РФ на ближайшие 3 года, вместе с независимым финансовым консультантом Натальей Смирновой можно попробовать сформировать свою инвестиционную стратегию на ближайшее время.

Чего ждать инвестору от ключевой ставки

Что ждёт российскую экономику в 2025-2027 годах

Согласно прогнозам ЦБ, на 2025-2027 годы возможны 4 сценария развития российской экономики.

Соответственно, в 2025 году, скорее всего, ставка будет оставаться либо на текущем уровне, либо возможен её рост. Что это может означать?

Как воспользоваться периодом высокой ставки

Вот вероятные последствия роста ставки:

• доходность по вкладам и облигациям, скорее всего, останется на текущем уровне или немного подрастёт. Цены на облигации с погашением через 3-5 и более лет могут снизиться;
• цены на акции при росте ставки могут снизиться, так как деньги в экономике станут ещё дороже, что неизбежно приведёт к замедлению бизнеса;
• цены на недвижимость, вероятно, не будут расти, пока ипотека остаётся недоступной при текущих высоких ставках. Стоимость аренды, вероятно, будет расти.

Куда можно вложить сбережения в конце 2024 года

Для ответа на этот вопрос важно оценить допустимый для вас уровень риска.

Если вы не готовы к риску, то есть смысл обратить внимание на банковские вклады, где нет риска потери капитала. На какой срок вклад лучше всего сейчас выбрать? Как можно видеть из сценариев ЦБ РФ, в 2025 году может быть и повышение ставки, что приведёт к росту доходности по вкладам. Так что можно открыть короткие вклады сроком до следующего заседания ЦБ РФ, пока не остановится повышение ставки, чтобы уже можно было открыть вклад на максимально долгий с точки зрения вашего комфорта срок под максимальный процент. Календарь заседаний ЦБ есть на их сайте.

Если готовность к риску у вас есть, тогда ту часть средств, которой вы не хотите серьёзно рисковать, можно инвестировать в облигации, а часть, где готовы к высокому риску – в акции.

Поскольку мы не знаем, когда остановится повышение ставки, то те накопления, на которые вы планируете купить облигации, можно до момента, пока ставка растёт, размещать в паевые инвестиционные фонды (ПИФы) ликвидности (денежного рынка), чтобы в них ждать окончания роста ставки и далее переложиться в облигации.

Куда вы можете вложить деньги на короткий срок

Если готовы к большему риску – можно рассмотреть вариант инвестирования в максимально длинные облигации, так как со снижением ставки они будут расти в цене (но при росте ставки они будут падать).

Если не готовы к такому риску в той части накоплений, которые вы выделите под облигации, то можно купить облигации с погашением, скажем, через 1-3 года. Можно брать облигации напрямую либо инвестировать в ПИФы облигаций, но выбор бумаг напрямую может дать вам большую гибкость в плане выбора комфортной вам даты погашения.

А ту часть, которую вы выделяли под акции, можно инвестировать в ПИФ акций, чтобы не выбирать отдельные бумаги и не думать над распределением средств между разными компаниями.

С учётом кризисного и проинфляционного сценариев ЦБ важно быть готовыми к возможной просадке в 2025 году, так как оба сценария предполагают повышение ставки. Так что подобная стратегия размещения средств рассчитана хотя бы на 3 года, а лучше больше, поскольку даже при кризисном сценарии экономика возвращается к росту в 2027 году.

Если вы готовы инвестировать на срок от 5 лет, то, возможно, стоит задуматься над открытием ИИС-3, перевести на него сумму, которую вы хотели инвестировать, и приобрести на неё соответствующие инструменты.

Что ещё почитать

04.02.26 · Инвестиции

С ПИФ спокойно: инвестируем без нервов

31.03.25 · Инвестиции

ИИС-3. Чем он интересен инвестору?

07.11.24 · Инвестиции

Высокодоходные облигации