Метод SMART – один из самых популярных способов постановки целей. Он помогает определить, чего именно хочется достичь (это не так просто, как кажется), и разработать план действий.
Аббревиатура SMART впервые была использована в 1981 году. Её придумал Джордж Доран, консультант по менеджменту. Доран подчёркивал, что наиболее достижимыми являются цели, которые чётко сформулированы, реалистичны и измеряемы, а время их достижения лимитировано.
Сейчас SMART — стандарт в постановке целей. Опытные инвесторы проверяют свои формулировки на соответствие всем этим пунктам.
Давайте разберём по шагам, как всё это работает. Возьмём для примера вчерашнего студента Никиту, который решил стать инвестором и создать капитал для покупки квартиры. Он старается откладывать деньги с каждой зарплаты, покупает ценные бумаги, реинвестирует дивиденды, в общем, молодец.
Но за два года Никита почти не продвинулся к своей цели. Предполагаем, от того, что она слишком расплывчатая.
Первое, что нужно сделать, следуя методике – определить, чего именно вы хотите достичь с помощью инвестиций. Общие формулировки (например, «хочу стать богатым» или «хочу побольше накопить на старость») не работают. Вместо этого задайте себе следующие конкретные вопросы.
Никита берёт ручку и пишет: «Я хочу накопить 7 млн рублей за 5 лет, чтобы купить большую современную квартиру в центре своего города». Потом внимательнее смотрит цены на трёшки в центре и исправляет 7 миллионов на 10. «Многовато», думает Никита, зачёркивает трёшку и со вздохом вписывает двушку.
Потом он понимает, что через пять лет цены изменятся, и добавляет в расчёты поправку на инфляцию. Снова смотрит недоверчиво на получившееся число и меняет формулировку на следующую: «Хочу за 5 лет накопить 2 млн рублей на первоначальный взнос по ипотеке за двухкомнатную квартиру не дальше, чем в получасе езды от центра на автобусе».
Никита слегка грустит, но всё же доволен собой — теперь цель конкретная.
Цель должна быть измеримой, чтобы можно было построить чёткий план, а потом отслеживать прогресс. Вы должны довольно точно знать, сколько денег вам нужно, на каком этапе вы находитесь и сколько осталось до достижения цели.
Например, если цель Никиты — накопить 2 миллиона за 5 лет, он может разбить её на ежегодные и ежемесячные задачи: «ориентир — прирост инвестиционного портфеля на 400 тысяч рублей в год. Значит, я должен инвестировать по 33 тысячи рублей каждый месяц» (пока для наглядности – без учёта сложного процента).
Первая формулировка – скорее для отслеживания прогресса, она может плавать в зависимости от финансовых инструментов. Например, если в портфеле много акций, в какой-то год они могут почти не вырасти или даже уйти в минус, а в другой — перевыполнить план вдвое. Но если портфель отстаёт от плана год от года, возможно, это повод пересмотреть стратегию.
А вот формулировка про ежемесячные суммы — это уже прямое руководство к действию. Здесь сразу видно, справился или нет. Никита это одобряет, так как знает, что без чёткой суммы поездка с друзьями в ночной клуб всегда окажется в приоритете.
Цель должна быть реалистичной. Если бы Никита оставил первый вариант цели — трёшка в центре за пять лет — это было бы скорее недостижимо. Потому что его зарплата — 90 тысяч рублей в месяц. Если она увеличится, можно будет всё пересчитать, однако сейчас нужно опираться на то, что есть, учитывать реальные доходы и расходы.
Но здесь также стоит вспомнить про сложный процент и подумать, на какую потенциальную доходность мы можем рассчитывать и какие риски готовы на себя взять.
Никита пересчитал всё в калькуляторе сложного процента и с удивлением и радостью обнаружил, что, оказывается, достаточно выделять для инвестиций по 22,5 тысячи в месяц вместо 33. Вот что у него получилось:
Расчёт в калькуляторе сложного процента Calcus
Сложный процент действительно помогает приумножать капитал активнее. Но вот вопрос: Никита указал ожидаемую доходность в размере 15% годовых. А откуда он взял эту цифру? Говорит, что столько ему удалось заработать в 2024 году.
И тут самое время подумать о тех активах, в которые вы собираетесь вкладываться. В инвестициях нет никаких гарантий дохода. И надеяться на стабильные 15% ежегодно может быть слишком оптимистично. Чем выше процент мы закладываем, тем выше и риски. Можно вообще вместо дохода получить убыток.
Вот так кажется, что всего лишь ставим цель, а на самом деле уже вырисовывается полноценный план.
Никита согласился, что не стоит рассчитывать на высокую доходность ещё и потому, что он в инвестициях новичок и может ошибаться в выборе активов. Поэтому решил так: «Буду откладывать по 33 тысячи, это для меня реально. А если за счёт сложного процента достигну цели раньше, мне же лучше».
Например, если Никита сможет наращивать свой портфель на 10% в год, он придёт к цели не за 5 лет, а за 4 года и 2 месяца. При 15% годовых — за 3 года и 10 месяцев. Это всё можно рассчитать в калькуляторе сложного процента.
В понятии «релевантная цель» скрывается много смыслов. Задайте себе следующие вопросы.
Цель должна быть актуальной и соответствовать вашим долгосрочным планам. Например, Никита долго думал, прежде чем решил, что собственное жильё ему нужнее, чем деньги на развлечения. Он вообще очень серьёзный молодой человек.
Он также знает, что мог бы установить более сжатые сроки. Но для этого пришлось бы найти подработку и поставить крест на новом обучении и вечеринках с друзьями. Отказаться от этого он не готов.
Понятие «релевантность» можно приложить и к средствам достижения цели. Скажем, если у вас всего пара лет до цели, то высокорисковые инструменты (например, акции) могут быть нерелевантным выбором — слишком это непредсказуемый и волатильный инструмент.
У каждой цели должен быть чёткий срок выполнения. Это помогает сохранять мотивацию и дисциплину. Без временных рамок вы можете откладывать действия на потом, что снижает эффективность инвестиций.
Если Никита не будет ставить срок в пять лет, то он, скорее всего, придёт к цели позже. Ведь раньше он через раз откладывал деньги. Казалось бы, не страшно, когда на календаре ни одна дата не обведена красным. Однако он уже убедился в обратном, поэтому и решил переформулировать цель по SMART-методу.
Напоследок несколько идей.
#инвестиции
Вам понравилась статья?
В избранное
Джейсон Цвейг — один из самых известных в мире авторов текстов про инвестирование и личные финансы, колумнист Wall Street Journal, автор нескольких книг о финансах. По мнению Цвейга, чтобы быть хорошим инвестором, не обязательно иметь профильное образование, быть умнее всех или работать больше других. Намного важнее развивать в себе следующие семь качеств.
Россия, Москва, 117997, ул. Вавилова, 19
© 1997—2025 ПАО Сбербанк
Генеральная лицензия на осуществление банковских операций от 11 августа 2015 года. Регистрационный номер — 1481.
www.sberbank.ru
