Онлайн-курсыЖурналПодкастыПроверь себяСпецпроекты

Как сэкономить на налогах: экспресс-гид по льготам для инвесторов

14.02.25

9 мин

header-image

Доход, который вы получаете от инвестирования в инструменты фондового и денежного рынка, как и любой другой доход, облагается налогом. Но государство предусмотрело несколько налоговых льгот для частных инвесторов — с их помощью можно снизить ставку налога, а в некоторых случаях вообще освободиться от него.

В материале СберСовы рассказываем, какие налоги должен платить инвестор, предусмотрены ли льготы и как получить налоговый вычет.

Содержание

Какие налоги должен платить инвестор

Прибыль, которая получилась в результате инвестирования, облагается налогом на доходы физических лиц (НДФЛ). Сумма налога зависит от того, сколько денег инвестор заработал:

  • меньше 2,4 млн рублей — 13% от дохода
  • больше — налог на 2,4 млн рублей будет считаться по 13%, а на всё, что превышает лимит — по 15%.
header-icon

Что относится к инвестиционному доходу

Рассказываем, в каких случаях возникает инвестор должен заплатить налог на доходы:

  • вы получили дивиденды по акциям;
  • вам начислили купоны по облигациям;
  • вы продали ценные бумаги дороже, чем купили их;
  • вы купили слиток драгоценного металла и продали через время дороже;
  • вы продали валюту дороже, чем купили её.

Теперь разберёмся подробнее с каждым случаем.

Налоги с дивидендов и купонов нужно платить всегда — сумма и время владения бумагой значения не имеют.

А вот доход в случае, когда вы продали бумаги дороже, чем купили, не всегда облагается налогом. Инвестор освобождается от налогов, если держал акции, облигации или паи от трёх лет и они росли не более, чем на 3 млн рублей за год. Для владельцев акций есть дополнительный бонус — если доход от продажи получился меньше 50 млн рублей, а владение продлилось больше 5 лет, то и в этом случае платить налог не нужно.

Освобождаются от налога и инвесторы, которые купили слиток металла в банке или валюту и продают их позже, чем через три года. Если решили продать активы раньше, то придётся заплатить НДФЛ с дохода.

Льготы по индивидуальному инвестиционному счёту

Самый простой способ получать налоговые льготы по НДФЛ — открыть индивидуальный инвестиционный счёт (ИИС).

Торговать с помощью счёта можно практически всеми инвестиционными инструментами, при этом покупать ценные бумаги не обязательно: чтобы оформить вычет, можно просто копить деньги на ИИС.

  • Срок инвестирования: от 5 лет до 2026 года, после чего срок будет увеличиваться каждый год до 2031 и в конечном счёте составит 10 лет.
  • Распространяется на: акции, облигации, ETF, ПИФы и другие инструменты, допущенные к торгам в России.
  • Исключения: льгота не действует при инвестировании в «народные» облигации ОФЗ-н. Также запрещено переводить деньги с ИИС на счета форекс-дилеров — посредников на валютном рынке Forex.
header-icon

Детали

До конца 2023 года инвесторы выбирали из двух типов ИИС — первого или второго типа. В 2024 году появился новый тип счёта в дополнение к предыдущим, а с 2025 года можно оформить только один вариант — ИИС-3. Один человек может иметь до трёх счетов одновременно.

Владельцам ИИС-3 доступны 2 вида льгот:

1. Вычет на взносы — на сумму инвестиций до 400 тыс. рублей за год. При этом вернуть можно до 88 тыс. рублей — итоговый размер вычета зависит от уплаченного НДФЛ и ставки, по которой считался налог.

2. Освобождение от налога на доход по инвестициям при владении счётом определённый срок. До 2026 он составляет 5 лет, а каждый следующий год будет увеличиваться вплоть до 10-летнего срока владения в 2031 году.

Льгота будет единой для всех счетов нового типа одного владельца и действует для совокупного дохода до 30 млн рублей.

Исключение составляют купоны и дивиденды — по ним налог взимается сразу.

Льгота на долгосрочное владение ценными бумагами (ЛДВ)

Экономия до 3 млн ₽ в год для тех, кто непрерывно владеет активами на сумму от 9 млн ₽.

  • Срок инвестирования: от 3-х лет
  • Распространяется: на все ценные бумаги, которые торгуются на фондовом рынке, а также на паи открытых ПИФов.
  • Исключения: льгота не действует, если бумаги куплены до начала 2014 года. Также ЛДВ не распространяется на дивиденды по акциям и на владельцев ИИС, однако выступает аналогом счёта ИИС с вычетом на доход.
header-icon

Детали

ЛДВ действует на разницу между ценой покупки и продажи активов при условии, что инвестор владел ими минимум 3 года. Максимальный доход, не облагаемый НДФЛ, — 3 млн ₽ на каждый год владения.

Максимальный необлагаемый доход рассчитывается по формуле:

количество лет владения активами * 3 млн рублей

Например, инвестор купил одни акции в 2020 году, а другие — в 2021 году. Активы он продал в 2024 году: с первого пакета акций получил 2 млн рублей, со второго — 4 млн рублей.

Произведём вычисления, чтобы узнать размер льготы. Сначала считаем общий доход с учётом лет владения. Для этого складываем произведение сумм и количества лет: 2 млн * 4 года + 4 млн * 3 года = 20 млн. Получившуюся сумму делим на общий доход: 20 млн / (2 млн + 4 млн ) = 3,33. Это число нужно умножить на общий максимальный доход по льготе: 3,33 * 3 млн = 10 млн. Получается, что общий доход составил 6 млн ₽, при том что максимальная прибыль, на которую распространяется льгота, равна 10 млн рублей. Налог платить не надо.

Если инвестор не покупал ценные бумаги, а получил их в наследство, в подарок или напрямую от компании-эмитента, доходом по ним будет считаться полная стоимость продажи.

Чтобы получить льготу, важно владеть активами без перерыва 3 года и больше. Дробление и консолидация акций, перевод бумаг между реестром и депозитарием или смена счетов срок владения не прерывают. Наследование и дарение — прерывают: отсчёт начинается заново с момента зачисления активов на счёт нового владельца.

Льгота на долгосрочное владение ценными бумагами инновационного сектора экономики (ЛДВ-РИИ)

Работает как ЛДВ, но только для ценных бумаг инновационного сектора: их список определяет Московская биржа. Срок владения активами для получения льготы

  • Срок инвестирования: от 1 года.
  • Распространяется: на акции и облигации инновационных компаний из списка, который размещается на сайте МосБиржи.
  • Исключения: льгота не распространяется на бумаги, которые приобретены до 1 января 2015 года.

Пятилетняя льгота

Даёт право продать акции компаний без уплаты налога при условии непрерывного владения сроком 5 лет и дольше.

  • Срок инвестирования: от 5 лет.
  • Распространяется: на акции российских компаний, которые имеют в активах менее 50% российской недвижимости.
  • Исключения: льгота не распространяется облигации.

Вычет убытков (сальдирование)

Если трейдер понёс убытки, а затем получил доход, за который нужно платить НДФЛ, то размер этого налога можно снизить на сумму прошлых убытков.

  • Срок инвестирования: любой.
  • Распространяется на: все ценные бумаги, которые торгуются на бирже.
header-icon

Детали

Можно полностью покрыть убыток, возникший в течение последних 10 лет. Например, в 2023 году вы получили убыток от торговли на рынке ценных бумаг в 300 тыс. рублей, а в 2024 году — прибыль в 1,2 млн рублей. В налоговой вы сможете вернуть налог 13% с 300 тыс. рублей (39 тыс. рублей) — для этого нужно заполнить и подать декларацию 3-НДФЛ.

Эту схему можно использовать и в обратную сторону — если в прошлые годы инвестиции приносили только убытки, а в 2024 году оказались доходными. За успешный год нужно будет оплатить НДФЛ, который можно будет зачесть в счёт предыдущих неудачных периодов.

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Доход от инвестирования не гарантирован. Инвестиционная деятельность сопряжена с риском неполучения ожидаемого дохода и потери части или всей суммы инвестированных средств. Банк обращает внимание Инвесторов, являющихся физическими лицами, на то, что на денежные средства, переданные Банку в рамках данных Условий, не распространяется действие Федерального закона от 23.12.2003. №177-ФЗ «О страховании вкладов в банках Российской Федерации».
Полная информация размещена по ссылке.

#налоги

Вам понравилась статья?

В избранное

Вам может быть интересно

  • Другие статьи этого раздела

    Россия, Москва, 117997, ул. Вавилова, 19

    © 1997—2025 ПАО Сбербанк

    Генеральная лицензия на осуществление банковских операций от 11 августа 2015 года. Регистрационный номер — 1481.

    www.sberbank.ru

    СберБанк обрабатывает Cookies с целью персонализации сервисов и чтобы пользоваться веб-сайтом было удобнее. Вы можете запретить обработку Cookies в настройках браузера. Пожалуйста, ознакомьтесь с политикой использования Cookies. Подробно рассказываем, как CберБанк обрабатывает и защищает ваши персональные данные на странице.