А так ли нужна валюта в портфеле? Может, обойтись только рублёвыми вариантами?
При существенной девальвации рубля инвестиции в инструменты, привязанные к валюте, могут дать больший прирост в пересчёте на рубли.
Ну и плюс чисто рублёвые активы – это априори инвестиции в российские акции или облигации. А для диверсификации желательно добавлять другие страны, ведь нередко бывает, что в экономике одной страны может быть рост, а в другой в то же самое время – рецессия. Инвестиции в иностранные активы в целом дают вам диверсификацию. Тут же стоит отметить, что любые инвестиции, в том числе и валютные, не гарантируют дохода, а инвестируемые средства не гарантированы АСВ.
Конечно, встаёт вопрос: а как это сделать без открытия счёта за рубежом, по которому нужна отчётность в ФНС и который ещё не всегда можно пополнить из России? Ответ – вам не потребуется в принципе выходить с российского рынка!
С 2022 года на российском рынке стали появляться замещающие облигации – они выпускались взамен еврооблигаций, которые торговались на зарубежных рынках, но выплачивать купоны и осуществлять погашение по которым стало нереально после санкционных ограничений.
Замещающие облигации номинированы в валюте (доллар США, евро, британский фунт или швейцарский франк), но покупка осуществляется в рублях по курсу ЦБ на дату покупки. Выплата купона происходит в рублях по курсу ЦБ, как и погашение. При этом бумага на 100% локальная и не подвержена никаким санкциям. Покупая замещающие облигации, вы приобретаете в реальности валютный инструмент с расчётами в рублях по курсу ЦБ на дату покупки, продажи, погашения и выплаты купонов.
Также на российском рынке есть облигации в юанях, которые выпускаются российскими компаниями, торгуются за рубли и юани. И если торги юанями станут недоступны, то расчёты по ним перейдут в рубли по курсу ЦБ.
Таким образом вместо простой покупки долларов и хранения наличной валюты в тумбочке с нулевым доходом вы можете купить номинированные в долларах облигации с предусмотренными по ним выплатами купонного дохода.
Также к облигациям применима льгота долгосрочного владения, которая позволяет снизить или вообще свести на нет налог на прибыль по итогам продажи бумаги через 3 и более лет. Указанные облигации можно также купить на ИИС, и если это третий тип ИИС, у вас не будет налога на купон и на прирост цены в размере до 30 млн рублей.
Вы можете дополнить ваш портфель иностранными активами через фьючерсы на Мосбирже.
Фактически через фьючерсы теперь можно инвестировать почти в весь мир. Для того, чтобы инвестировать в эти инструменты, неквалифицированному инвестору необходимо пройти тестирование.
Фьючерсы тоже можно купить на ИИС и свести к нулю налог на прибыль от подобных инвестиций.
Итак, вы можете диверсифицировать ваш портфель, включив иностранные акции через фьючерсы и валютные облигации. И всё это на российском рынке и без риска заморозки, без отчётности по зарубежным счетам и подачи декларации по зарубежным доходам.
#финансы и деньги
#инвестиции
Вам понравилась статья?
В избранное
Каждая биржа имеет свои особенности в проведении торгов. Рассказываем, как всё организовано на Мосбирже: в какое время проходят торговые сессии, что такое аукционы открытия и закрытия, какой здесь принят режим торгов и как на работу биржи повлияли недавние санкции.
Голландские торговцы пряностями подарили миру IPO — первичное размещение акций. С тех пор это один из самых популярных методов, позволяющих бизнесу привлечь внешний капитал. В этом материале рассказываем о том, как занять миллиарды долларов, которые не нужно отдавать.
Когда нужно быстро оценить, сколько принесет инвестиция, инвесторы используют простую математическую формулу. Её называют одной из трёх самых важных идей в мире личных финансов, наравне со сложным процентом и стоимостью денег во времени.
Трейдеры чаще используют технический анализ, а инвесторы — фундаментальный. Но наилучший результат может давать сочетание методов, поэтому вопрос, что лучше, вряд ли можно считать корректным. Рассказываем про плюсы и минусы каждого подхода и разбираемся, что лучше работает в конкретной ситуации.
Россия, Москва, 117997, ул. Вавилова, 19
© 1997—2025 ПАО Сбербанк
Генеральная лицензия на осуществление банковских операций от 11 августа 2015 года. Регистрационный номер — 1481.
www.sberbank.ru
