С 2026 года средства на ИИС-3 страхуются на сумму до 1,4 млн рублей по принципу, схожему со страхованием банковских вкладов. Но есть очень важный нюанс. Рассказываем, на что обратить внимание тем, кто уже открыл ИИС-3 или только планирует это сделать.
Страховка появилась, риски остались
Главное новшество 2026 года для ИИС-3 – это появление страховки для средств инвесторов. Закон предусматривает выплату инвестору возмещения в размере до 1,4 млн рублей в случае банкротства брокера. Выплаты будут производиться из Фонда гарантирования индивидуальных инвестиционных счетов (ФГИИС).
Деньги для выплат формируются за счёт добровольных отчислений профессиональных участников рынка, работающих с ИИС и присоединившихся к системе гарантирования. При этом брокер может не участвовать в системе: в таком случае инвесторы, открывшие у него ИИС, не смогут рассчитывать на компенсацию при его банкротстве. С 1 июля 2026 года профучастники обязаны раскрывать информацию о своём участии в системе.
Механизм похож на тот, который уже много лет действует для банковских вкладов в рамках работы ССВ. Но есть одно очень существенное отличие, которое следует учитывать. Акции, облигации, фьючерсы, опционы, ЦФА, паи ПИФов* обладают рыночным риском, то есть в зависимости от многих факторов могут меняться в цене. Если стоимость активов на ИИС-3 по итогам года показала убыток, то это ответственность инвестора, никакой страховки за неудачное инвестирование не полагается.
Тем самым государство чётко разводит два типа риска: системный, который частично покрывает ФГИИС, и рыночный, который по-прежнему остаётся неотъемлемой частью инвестиционного процесса. Для инвестора это означает необходимость более трезво оценивать стратегию: несмотря на появление страховых выплат, ИИС-3 не превращается во «вклад с доходностью фондового рынка». Возмещение по ИИС-3 возможно только при банкротстве брокера.
Другое важное нововведение, вступающее в силу с 1 сентября 2026 года, касается инвесторов-родителей. Если у вас есть ребёнок, вы можете увеличить на 100 тысяч рублей (с 400 до 500 тысяч) максимальную базу для получения налогового вычета. Соответственно, если в семье у обоих родителей есть ИИС-3, то совокупная максимальная сумма увеличивается до 1 млн рублей. Возраст ребёнка не должен превышать 18 лет, а если он учится очно, то 24 лет.
Важно отметить, что 100 тысяч рублей – это максимальная сумма по всем договорам долгосрочных сбережений в случаях, когда превышение стандартного вычета связано со взносами в пользу детей инвестора.
Такая конфигурация делает ИИС-3 не только инструментом личных инвестиций, но и механизмом долгосрочного семейного планирования, что соответствует общей логике государства по стимулированию «длинных» накоплений.
Сроки, дивиденды, ограничения
2026 год – последний, когда можно открыть ИИС-3 с минимальным сроком владения 5 лет. С 2027 года срок будет ежегодно увеличиваться: до 6 лет в 2027-м, 7 лет – в 2028-м и так далее, пока не достигнет 10 лет для счетов, открытых с 2031 года.
При досрочном закрытии ИИС-3 инвестор теряет все налоговые льготы по этому счёту: ранее полученные вычеты по НДФЛ подлежат возврату, доход от операций облагается в общем порядке. Фактически счёт откатывается к режиму обычного брокерского: придётся доплатить налог и, при необходимости, пени. При этом закрытие одного счёта не влияет на другие ИИС-3, если они есть – по ним льготы сохраняются при соблюдении сроков. Как известно, в рамках ИИС-3 можно открывать до трёх счетов.
Важно: если вы не открываете с нуля ИИС-3, а трансформируете в него открытый ранее ИИС, то прошедшие годы владения счётом засчитываются, что позволяет инвестору сохранить накопленный «стаж».
С 2025 года инвесторы получили право выводить с ИИС-3 дивиденды. Раньше любые денежные потоки оставались внутри счёта до его закрытия, что фактически лишало инвестора текущего дохода. Принятые в конце 2024 года поправки в «Закон о рынке ценных бумаг» изменили эту логику: теперь дивиденды могут перечисляться на банковский счёт без потери налоговых льгот. Однако эта возможность не носит автоматического характера. Как правило, инвестору необходимо заранее уведомить брокера о выбранном способе получения выплат – соответствующее распоряжение подаётся до даты закрытия реестра по конкретной ценной бумаге. Если дивиденды уже поступили на ИИС-3, вывести их задним числом, как правило, невозможно: они становятся частью средств счёта и подпадают под общий режим ограничений.
Важно: доход по облигациям – купоны – по-прежнему остаётся внутри счёта и не может быть выведен без закрытия ИИС-3 и утраты льгот.
В итоге к 2026 году ИИС-3 формируется как инструмент с более сбалансированной, но по-прежнему строгой архитектурой. Появление страхования снижает инфраструктурные риски, расширенные налоговые стимулы усиливают его привлекательность, а частичный доступ к дивидендам повышает удобство использования. Однако фундаментальные ограничения – длительный срок инвестирования и ограниченная ликвидность – сохраняются. Для инвестора это означает, что решение об открытии ИИС-3 должно приниматься не исходя из краткосрочных ожиданий, а как элемент долгосрочной финансовой стратегии, в которой налоговые преимущества компенсируют отказ от гибкости.
*Инструменты приведены в качестве примера, их список неполный.
