Деньги, может, и не приносят счастья, но их очень часто не хватает. Причём всем. По данным исследований 2025 года, 84% россиян хотели бы иметь пассивный доход, а 35% уже получают деньги, не тратя на это усилия каждый день. Разбираемся, что такое пассивный доход, какие инструменты доступны сейчас россиянам и как изменилось отношение к такому виду заработка после кризиса 2022 года.
Что такое пассивный доход
Это доход, который требует минимального участия человека после начальных инвестиций времени, средств или знаний. В отличие от активного дохода, где размер заработка напрямую зависит от затраченного времени и усилий, в пассивном есть источник, который работает автономно.
Главное отличие — в модели получения денег. При активном доходе есть прямая зависимость: работаешь — получаешь деньги, не работаешь — не получаешь. Пассивный доход разрывает эту связь: первоначальные вложения создают систему, которая генерирует поступления независимо от того, что каждый день делает человек.
Однако «пассивность» не значит, что совсем не нужно прикладывать усилия. В любом случае должны быть начальные инвестиции — будь то капитал для покупки акций, время на создание онлайн-курса или знания для написания книги. Кроме того, большинство источников нуждается в периодическом контроле и корректировке.
Как 2022 год изменил отношение россиян к пассивному доходу
Геополитические события изменили финансовое поведение россиян. Количество людей, получающих пассивный доход, увеличилось с 23% в начале 2022 года до 29% к концу года, а к 2025 году этот показатель достиг 35%.
Рост неопределённости заставил многих переосмыслить подход к формированию доходов. Из-за ухода иностранных компаний, изменения экономической ситуации и общей турбулентности стало важно диверсифицировать источники заработка. Многие поняли, что полагаться только на зарплату при экономической нестабильности рискованно.
Эти же события создали и новые возможности. Рекордная ключевая ставка, достигавшая 18-20%, сделала очень привлекательными банковские вклады. Доходность по депозитам превысила инфляцию, что позволило сохранять и приумножать капитал даже консервативным инвесторам, которые опасаются биржевых активов.
Закрытие западных рынков заставило россиян искать альтернативные инструменты для инвестиций. Внимание переключилось на российские активы, недвижимость, драгоценные металлы. Инвесторы начали активнее изучать возможности местного фондового рынка, который показал устойчивость.
Как создать пассивный доход
Банковские депозиты
Вклады остаются самым популярным инструментом — их используют или планируют использовать около 30% россиян. В 2025 году средняя доходность – в районе 15% годовых, что существенно превышает среднеисторические показатели в 6-8%.
Главное преимущество депозитов — предсказуемость и надёжность. Вклады до 1,4 млн рублей застрахованы АСВ, доходность фиксирована и известна заранее. Минимальный порог входа обычно от 1000 рублей, что делает инструмент доступным практически для всех россиян.
Однако у депозитов есть ограничения. Доходность редко бывает выше инфляции. Ключевую ставку начали снижать, сейчас проценты по вкладам часто не компенсируют рост цен. Кроме того, с 2025 года заработала прогрессивная шкала налогообложения: 13% с доходов до 2,4 млн рублей в год и 15% — со всего, что выше этой суммы.
Дивидендные акции
Инвестиции в акции с регулярными дивидендными выплатами могут дать потенциальную доходность в 5-15% годовых. В 2024 году некоторые российские компании показали рекордные результаты. Например, СберБанк выплатил дивиденды в 17% от стоимости акций.
Дивиденды — это вознаграждения, которые периодически получают акционеры за то, что держат бумаги. Размер выплат зависит от финансовых результатов бизнеса и решения совета директоров, поэтому может существенно колебаться год от года. Это создаёт неопределённость, но одновременно даёт потенциал для роста дохода.
Облигации: предсказуемый купонный доход
Облигации обеспечивают стабильный поток платежей с заранее известными датами и размерами выплат. Потенциальная доходность государственных ОФЗ — 10-13% годовых, корпоративных облигаций — 12-15%.
Преимущество облигаций — в предсказуемости денежного потока. Инвестор точно знает, когда и сколько получит, если эмитент не объявит дефолт. ОФЗ считаются практически безрисковыми, так как гарантом выступает государство. Корпоративные облигации несут больший риск, но и предлагают потенциальную повышенную доходность.
Недвижимость: классический актив для аренды
Сдача недвижимости в аренду остаётся одним из самых понятных и популярных способов получения пассивного дохода. Доходность — 4-7% годовых в зависимости от стоимости объекта. Однако инвестор получает двойную выгоду — регулярные арендные платежи и потенциальный рост стоимости самой недвижимости.
По данным исследований, 44% россиян считают недвижимость выгодной инвестицией и потенциальным источником дохода, но реально сдают жильё в аренду немногие. Основной барьер — высокий порог входа, который составляет несколько миллионов рублей. Для тех, кто не может позволить себе покупку целого объекта, но хочет вложиться в недвижимость, есть смысл изучить рынок закрытых фондов недвижимости.
Цифровые источники пассивного дохода
Создание и монетизация контента
Цифровая экономика открыла новые возможности для получения пассивного дохода практически без стартового капитала. Создание онлайн-курсов, электронных книг, каналов в видеохостингах требует в первую очередь времени и экспертизы, а не денег.
Созданный качественный контент может годами приносить доход через продажи, рекламу или подписки. Онлайн-канал с хорошей аудиторией генерирует доход от рекламы, спонсорских интеграций и донатов. Онлайн-курс, размещённый на образовательной платформе, продаётся автоматически без участия автора.
Партнёрский маркетинг и дропшиппинг
Партнёрский маркетинг позволяет зарабатывать комиссионные за привлечение клиентов к товарам или услугам других компаний. Этот способ не требует первоначальных вложений — достаточно иметь площадку для размещения партнёрских ссылок (блог, соцсети, видеоостинги).
Дропшиппинг с автоматизацией процессов представляет собой модель онлайн-торговли, где предприниматель не держит товар на складе, а передаёт заказы напрямую поставщику. При правильной настройке системы бизнес может работать с минимальным участием владельца.
Роялти и интеллектуальная собственность
Доходы от использования интеллектуальной собственности — один из наиболее «пассивных» видов заработка. Авторские права на книги, музыку, фотографии, программное обеспечение могут приносить роялти десятилетиями. Созданный однажды продукт продолжает генерировать доход при каждом использовании или продаже.
Реальная картина: статистика и ожидания
Несмотря на растущий интерес к пассивному доходу, реальные показатели остаются скромными. Средний размер пассивного дохода россиян составляет 10-25 тысяч рублей в месяц. У 85% получателей эта сумма не превышает 20% от основного заработка.
Разрыв между желаемым и действительным огромен. Россияне мечтают о пассивном доходе в 100-200 тысяч рублей в месяц, но достичь таких показателей удаётся единицам. Для получения 100 тысяч рублей в месяц при доходности 10% годовых потребуется капитал в 12 млн рублей — сумма, недоступная большинству.
Выбор оптимальной стратегии
При формировании источников пассивного дохода важно учитывать три ключевых фактора: доступность, доходность и риск. Наиболее доступный и понятный инструмент – банковский вклад – предлагает умеренную, но гарантированную государством доходность. Высокодоходные варианты, например, акции роста, требуют готовности к волатильности и возможным потерям.
Оптимальная стратегия предполагает диверсификацию — сочетание различных источников с разным соотношением риска и доходности. Консервативная основа из депозитов и облигаций обеспечивает стабильность, инвестиции в акции и недвижимость дают потенциал роста, а цифровые проекты могут стать источником дополнительного дохода без существенных капитальных вложений.
Практические рекомендации
Начинать формирование пассивного дохода следует с определения финансовых целей и оценки доступных ресурсов. Для старта подойдут инструменты с низким порогом входа, например, банковские вклады. По мере накопления капитала и опыта можно переходить к более сложным инструментам.
Критически важно не вкладывать все средства в один источник пассивного дохода. Даже самый надёжный инструмент способен дать сбой — у банка есть риск лишиться лицензии, компания может сократить дивиденды, недвижимость – потребовать дорогостоящего ремонта. Распределение капитала между 3-5 источниками существенно снижает риски.
